分类：证券从业后续培训

1:在进行资产负债表预测时，倒轧数是（ ）。 A
A.用来保持资产与负债和股权平衡的
B.额外销售
C.缺失的损益表项
D.额外的资产负债表项

2:常见的股权成本计算方法有（ ）。 加微信看答案
A.资本资产定价模型（CAPM）
B.套利定价模型
C.戈登模型（股利增长模型）
D.无风险利率

3:以下关于会计估值和经济估值的说法，正确的有（ ）。
A.会计估值是根据公司财务报告中列示的收益进行估值
B.会计估值会受到不同会计政策和会计估计得影响
C.经济估值是根据产生的现金流量确定价值
D.经济估值根据公司财务报告中列示的收益进行估值

4:以下关于资本资产定价模型（CAPM）的描述，正确的是（ ）。
A.CAPM=无风险利率＋（β系数×市场风险溢价）
B.政府债券，如10年期国债的利率接近无风险利率的定义
C.β系数衡量公司相对于股票市场的风险或波动性
D.风险溢价是市场组合的预期收益率与无风险利率之间的差额

5:以下关于机会成本的描述，正确的是（ ）。
A.在折现现金流量计算方法中的折现率，代表资金的机会成本
B.机会成本是公司的资本成本，是公司达到股东期望而应获取的最小回报率
C.机会成本是选择一种投资而放弃其他同等风险投资所放弃的最大回报
D.当一家公司斥资收购另一家公司，资金的机会成本相当于将其用于同等风险的其他投资所带来的最大收益

6:以下有关息税、折旧和摊销前利润（EBITDA）的说法，正确的有（ ）。 ABCD
A.EBITDA经常被当做现金流的替代
B.EBITDA/利息费用<1，说明公司不能产生足够的现金流以支付利息
C.长期负债/EBITDA，表示假定EBITDA不变时偿还长期负债所需年限
D.EBITDA/（利息费用+资本支出+债务摊销），表示现金流覆盖利息支付、资本支出及债务本金偿还的倍数

7:以下关于净资产收益率的公式，正确的有（ ）。 加微信看答案
A.净资产收益率=净利润/净资产
B.净资产收益率=资产收益率＊财务杠杆
C.净资产收益率=利润率＊财务杠杆
D.净资产收益率=利润率＊资产周转率＊财务杠杆

8:以下关于收购盈利倍数的说法，正确的是（ ）。
A.收购盈利倍数意在确认定价关系
B.收购盈利倍数包括交易价格/EBITDA倍数、交易价格/销售额
C.收购盈利倍数包括EBITDA/销售额倍数
D.相对于低增长公司，收购者愿意付出数倍于EBITDA的价格来收购高增长公司

9:以下关于折现现金流量法的描述，正确的是（ ）。
A.是使用频率最高的经济估值方法
B.是使用频率最高的会计估值方法
C.基于预期现金流价值=预测期间现金流量的现值+预测期末残值的现值
D.基于预期现金流价值=预测期间现金流量+预测期末残值

10:以下关于债务成本的描述，正确的是（ ）。
A.公司在当前市场发行债券所需要支付的利率
B.公司在当前市场发行股票所需要支付的利率
C.无风险利率
D.无风险利率加上风险溢价

11:以下关于净资产收益率的说法，错误的是（ ）。 C
A.提供了净利润与净资产之间的关系
B.受利润率、资产周转率、财务杠杆的影响
C.财务杠杆增加会使净资产收益率增加，因此可以通过大规模举债来提高净资产收益率
D.受税款、杂项收入、非经常项目等影响

12:以下财务公式中错误的是（ ）。 加微信看答案
A.利润率=净利润/销售额
B.资产周转率=销售额/资产
C.财务杠杆=资产/股权
D.财务杠杆=资产收益率/销售额

13:以下关于财务预测的说法，错误的是（ ）。
A.在不能预知未来的情况下，财务模型是潜在收购者预测目标公司财务状况的一种重要工具
B.理想情况下，模型将显示目标公司银行债务到期时的财务状况
C.财务预测有定性预测和定量预测两类方法
D.财务预测时仅需要预测利润表

14:在国际收购中，收购方不但要确定潜在目标公司的价值，还要了解出售方的目标和需求，更要了解其文化和政治氛围。（ ）
对 错

15:在对潜在收购对象进行分析时，至少要分析目标公司过去三年的财务报表。（ ）
对 错

16:公允市值是熟悉情况的买卖双方在公平交易的条件下所确定的价格，或无关联的双方在公平交易的条件下一项资产可以被买卖的成交价格。（ ） 对
对 错

17:最为准确有效的衡量财务杠杆的指标是用于支付债务和股利以及为资本投资提供资金的可用现金流。（ ） 加微信看答案
对 错

1:下列关于2014年10月24日国务院常务会议中提到的关于创新信贷服务的叙述中错误的是（ ）。 A
A.目前我国权利质（抵）押法律制度仍不完善，所以不支持开展排污权、收费权、购买服务协议质（抵）押等担保贷款业务
B.探索利用工程供水、供热、发电、污水垃圾处理等预期收益质押贷款
C.采取信用担保、风险补偿、农业保险等方式，增强农牧业经营主体融资能力
D.发挥政策性金融作用，为重大工程提供长期稳定、低成本资金支持

2:下列关于我国推广运用政府和社会资本合作模式重要意义的叙述中正确的是（ ）。 加微信看答案
A.加快转变政府职能、提升国家治理能力
B.加快我国的新型城镇化建设
C.构建现代财政制度
D.促进经济转型升级

3:下列属于PPP的理念的是（ ）。
A.平等
B.合作
C.长久和战略
D.平台

4:2014年10月24日召开的国务院常务会议上提出：要优化政府投资方向，通过（ ）等方式，优先支持引入社会资本的项目。
A.补助
B.基金注资
C.担保补贴
D.货款贴息

5:国务院发布的《国家新型城镇化规划2014-2020》中讲到:创新金融服务和产品，多渠道推动股权融资，提高（ ）比重。
A.间接融资
B.直接融资
C.混合融资
D.债权融资

6:2014年10月24日国务院常务会议中提出：发展股权和创业投资基金，鼓励民间资本发起设立产业投资基金。但为了保证民间资本的独立性与灵活性，不允许政府认购基金份额。（ ） 错
对 错

7:国务院发布的《国家新型城镇化规划2014-2020》中提到：鼓励私募基金、QFII基金等参与项目自身具有稳定收益的城市基础设施项目建设和运营，而对于公募基金和保险基金则规定不允许参与投资于城市基础设施项目建设和运营。（ ） 加微信看答案
对 错

8:2014年10月24日国务院常务会议要求：要大力创新融资方式，积极推广政府与社会资本合作（PPP模式），使社会投资和政府投资相辅相成。（ ）
对 错

9:《中共中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》中提到“多种方式拓宽城市建设融资渠道，允许社会资本通过特许经营等方式参与城市基础设施投资和运营。”可以看作是中共中央为以PPP模式开展基础设施建设指明了方向。（ ）
对 错

10:推广运用政府和社会资本合作模式，是国家确定的重大经济改革任务，是促进经济转型升级、支持新型城镇化建设的必然要求。（ ）
对 错

1:香港交易所集团旗下共运营三间交易所：香港联交所、香港期交所和2012年12月收购的伦敦金属交易所。其中与港股通有关的交易所是（ ）。 A
A.香港联交所
B.香港期交所
C.伦敦金属交易所
D.香港联交所和香港期交所

2:在开市前竞价时段，港股通的投资者下单后还可以对订单进行取消的时间段是（ ）。 加微信看答案
A.9:00—9:15
B.9:15—9:20
C.9:20—9:28
D.9:28—9:30

3:港股通中包含的股票有（ ）。
A.恒生综合大型股
B.恒生综合中型股
C.同时在上交所上市及买卖的H股
D.H股对应的A股被实施风险警示

4:下列关于沪港通额度的叙述中正确的有（ ）。
A.沪股通的总额度是人民币3,000亿元
B.沪股通的每日额度是人民币130亿元
C.港股通的总额度是人民币2,500亿元
D.港股通的每日额度是人民币105亿元

5:下列选项中是港股和沪股的不同点的有（ ）。
A.股票代码位数
B.每手股数
C.申报最大限制
D.最小报价单位

6:下列关于香港证券市场特点的陈述中正确的有（ ）。 ACD
A.香港证券市场的股票选择多元化，行业配置丰富
B.香港证券市场以个人投资者为主
C.长期来看香港证券市场表现稳定
D.在港上市企业有较强的分红动机与良好的分红纪录

7:在港股通的正常交易日中，港股通的投资者可以下单的时间段有（ ）。 加微信看答案
A.9:00—9:15
B.9:15—9:20
C.9:20—9:28
D.上午9:30-12:00以及下午13:00-16:00

8:香港交易所集团旗下运营五间结算所，分别是香港中央结算、香港期货结算、联交所期权结算所、场外结算所和2014年9月22日投入运营的LME结算所。其中与港股通业务有关的结算所是（ ）。
A.香港期货结算
B.香港中央结算
C.联交所期权结算所
D.场外结算所

9:下列关于内地个人投资者参与港股通的要求的叙述中正确的有（ ）。
A.证券和资金帐户余额合计不低于100万元人民币
B.需要具备港股通股票交易和外汇风险管理的基础知识
C.签署风险提示文件
D.券商需制定投资者适当性管理标准并负责执行

10:港股通投资者可以输入的买卖盘有（ ）。
A.竞价盘
B.竞价限价盘
C.特别限价盘
D.增强限价盘

11:下列关于港股通的清算交收制度的叙述中正确的有（ ）。（本题假设买卖的股票的价格是1元） BD
A.投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格又买入了800股，则该投资者T日的账户持有数量为1800股
B.投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格又买入了800股，则该投资者T日的可交易港股数量为1800股
C.投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格又卖出了800股，则该投资者T日的账户持有数量为200股
D.投资者T-1日持有1000股，在T日按1.00元的价格又卖出了800股，则该投资者T日的可交易港股数量为200股

12:香港天文台发出8号或以上台风讯号或黑雨讯号，一般办公室都会停止上班或实时下班，香港交易所也会因天文台所发出的警告讯号作出相应的交易和交收调整。具体对交易的影响下列叙述中不正确的是（ ）。 加微信看答案
A.早于开市前时段发出警报，7:00-9:00解除，开市前时段将被取消，警报解除两小时后的整点或30分钟开始交易
B.早于开市前时段发出警报，9:00-11:00解除，上午交易取消，13:00开始交易
C.早于开市前时段发出警报，11:00-11:30解除，上午交易取消，13:00开始交易
D.早于开市前时段发出警报，12:00以后解除，全天停止交易

13:假定香港市场的XYZ股票最后一分钟每隔15秒录取股票按盘价一次，共摄取5个按盘价由低到高分别是39.30，39.35，39.40，39.45，39.45，则该股票的收盘价是（ ）。
A.39.30
B.39.35
C.39.40
D.39.45

14:对于当前股票价格为25港币的港股，下列买卖单的报价会被系统拒绝的是（ ）。
A.25.05
B.25.00
C.25.06
D.25.10

15:对参与港股通的内地投资者征收的费用中，不属于交易税费的是（ ）。
A.印花税
B.交易费
C.交易系统使用费
D.证券组合费

16:目前港股通的投资者可以参与的香港证券市场的产品是（ ）。 D
A.债务证券
B.交易所买卖基金
C.房地产投资信托基金
D.股票

17:下列不属于港股信息披露主要渠道的是（ ）。 加微信看答案
A.上市公司网站
B.港交所的“披露易”
C.经港交所许可的咨讯供应商所发布的相关信息
D.证券时报

18:港股通投资者在除净日当天买进的股票能获得分派股息，股价在除净日不会调低。（ ）
对 错

19:因为流通量少，碎股市场股份价格会略低于完整买卖单位市场中同一股份的价格。所以参与沪港通业务的内地投资者可以通过买入碎股，把碎股凑成整手的股份，然后再通过自动对盘系统卖出，来进行套利。（ ）
对 错

20:境内投资者通过港股通买卖香港证券市场的股票，以人民币报价，以人民币作为支付货币。（ ）
对 错

21:因为香港市场没有涨跌停限制，所以每个交易日开市前时段内（9:00-9:30）的开市报价：最先买盘价（在当日没有最先沽盘的情况下）或最先沽盘价（在当日没有最先买盘的情况下）是不受任何限制的。（ ） 错
对 错

22:港股的买卖队列是按步长来排序的，会有空档的情形出现。（ ） 加微信看答案
对 错

23:投资者账户里的港股没有发生任何交易，账户也实际每天都在产生证券组合费。（ ）
对 错

24:香港和大陆两地指数走势的差异化特征有利于投资者进行多元化的资产配置，降低投资组合的风险。 （ ）
对 错

25:港股通标的调整处理的总原则是，对于新调入港股通的股票，调入生效后即可交易买卖；而对于调出股票，一旦调出港股通范围，就只能卖出不能买入了。（ ）
对 错

26:港股通交易日安排的原则是：仅在沪港两地均为交易日且能够满足港股通结算安排时，才定为“港股通”交易日。（ ） 对
对 错

1:对冲基金的“优势”与 _____直接相关。 A
A.特定类型的交易与信息优势
B.预测并管理风险的能力
C.开发精确的统计方法
D.交易的共同基金质量

2:风险与回报一般被认为是： 加微信看答案
A.正相关
B.负相关
C.不相关
D.相关度为1

3:一般来说，衡量对冲基金alpha的基准：
A.根据基金指数变化
B.为0
C.由基金经理协商
D.为指数

4:. 下列哪一项不是对冲基金的杠杆机制？
A.买入期权
B.RegT保证金
C.衍生品
D.卖空

5:. 对冲基金的“优势”与 _____直接相关。
A.特定类型的交易与信息优势
B.预测并管理风险的能力
C.开发精确的统计方法
D.交易的共同基金质量

6:下列哪一项不是对冲基金的杠杆机制？ A
A.买入期权
B.RegT保证金
C.衍生品
D.卖空

7:. 一般来说，衡量对冲基金alpha的基准： 加微信看答案
A.根据基金指数变化
B.为0
C.由基金经理协商
D.为指数

8:. 风险与回报一般被认为是：
A.正相关
B.负相关
C.不相关
D.相关度为1

9:对冲基金经理希望其半标准差
A.高于标准差
B.低于标准差
C.与标准差相同
D.半标准差对对冲基金经理不重要

10:“风险价值”由金融机构提出，用于量化：
A.风险与市场价值之比
B.投资组合对各类市场或特定持股的敏感度
C.市场风险杠杆率
D.年度回报率的波动

11:对冲基金通过________利润体现alpha。 B
A.5年之内的
B.超过标的市场本身回报的
C.仅使用多头策略实现的
D.仅利用规模与资源优势实现的

12:奖励费用基于下列哪种利润计算： 加微信看答案
A.高于预期的利润
B.新利润
C.应得利润
D.应税利润

13:运用无方向性杠杆的基金承担：
A.市场风险
B.基差风险
C.信用风险
D.以上皆不是

14:. “风险价值”由金融机构提出，用于量化：
A.风险与市场价值之比
B.投资组合对各类市场或特定持股的敏感度
C.市场风险杠杆率
D.年度回报率的波动

15:下列哪一项对于对冲基金来说不是好的风险管理方法？
A.聘请专职风险经理
B.对所有类型的投资运用相同的风险管理方法
C.核对主经纪商信息与内部交易记录
D.基金中任何证券头寸损失2%即退出

16:. 下列哪一项对于对冲基金来说不是好的风险管理方法？ B
A.聘请专职风险经理
B.对所有类型的投资运用相同的风险管理方法
C.核对主经纪商信息与内部交易记录
D.基金中任何证券头寸损失2%即退出

17:. 对冲基金通过________利润体现alpha。 加微信看答案
A.5年之内的
B.超过标的市场本身回报的
C.仅使用多头策略实现的
D.仅利用规模与资源优势实现的

18:. 运用无方向性杠杆的基金承担：
A.市场风险
B.基差风险
C.信用风险
D.以上皆不是

19:. 对冲基金经理希望其半标准差
A.高于标准差
B.低于标准差
C.与标准差相同
D.半标准差对对冲基金经理不重要

20:. 奖励费用基于下列哪种利润计算：
A.高于预期的利润
B.新利润
C.应得利润
D.应税利润

21:给对冲基金经理“优势”的交易优势包括：（1）获得更高级的信息；（2）有充足资金支持专业化运营；（3）更高级的技巧；（4）规模更小。 C
A.只有1
B.1和2
C.1、2和4
D.以上全部

22:下列哪一项反映了“杠杆”的运用？（1）所有的对冲基金均使用杠杆；（2）美国证监会很大程度上限制共同基金使用杠杆；（3）杠杆可以通过Reg T保证金的形式体现。 加微信看答案
A.1和3
B.1、2、3
C.2和3
D.只有1

23:下列哪一项不体现风险调整回报：
A.夏普比率
B.Sortino比率
C.资金比率
D.MAR比率

24:. 下列哪一项不体现风险调整回报：
A.夏普比率
B.Sortino比率
C.资金比率
D.MAR比率

25:. 下列哪一项反映了“杠杆”的运用？（1）所有的对冲基金均使用杠杆；（2）美国证监会很大程度上限制共同基金使用杠杆；（3）杠杆可以通过Reg T保证金的形式体现。
A.1和3
B.1、2、3
C.2和3
D.只有1

26:. 给对冲基金经理“优势”的交易优势包括：（1）获得更高级的信息；（2）有充足资金支持专业化运营；（3）更高级的技巧；（4）规模更小。 C
A.只有1
B.1和2
C.1、2和4
D.以上全部

27:对冲基金经理运用下列哪种方法了解投资组合在极端条件下可能的表现？ 加微信看答案
A.Alpha
B.半标准差
C.Sortino比率
D.压力测试

28:相关度一般不用下列哪一项表示：
A.相关度系数
B.R平方
C.Beta
D.夏普比率

29:. 对冲基金经理运用下列哪种方法了解投资组合在极端条件下可能的表现？
A.Alpha
B.半标准差
C.Sortino比率
D.压力测试

30:. 相关度一般不用下列哪一项表示：
A.相关度系数
B.R平方
C.Beta
D.夏普比率

1:多因子模型追求的alpha来源于（ ）。 A
A.纯粹的模型“选股能力”
B.行业偏离
C.风格偏离
D.市场暴露

2:“多层次模型、多角度观察、监控全市场”描述了量化投资的（ ）特点。 加微信看答案
A.系统性
B.分散化
C.准确性
D.纪律性

3:投资组合的魅力在于（ ）。
A.性价比更高
B.稳定性更强
C.确定性更好
D.收益率更高

4:多因子模型像构造股票池一样构造稳健的综合因子的原因是（ ）
A.任何一个单因子都不可能长期保持有效
B.不同因子存在轮动效应
C.通过找到低相关性的系列正alpha因子，组合起来将可能得到一个具有稳定alpha的综合因子
D.提高投资收益率

5:量化对冲投资过程中，投资组合管理要考虑（ ）。
A.参数分散化
B.品种分散化
C.时间分散化
D.策略分散化

6:多因子模型的搭建一般要考虑（ ）。 ABCD
A.行业中性
B.市场中性
C.风格中性
D.单个个股的权重上限

7:主要对冲模式包括（ ）。 加微信看答案
A.套利对冲
B.股指期货对冲
C.期权对冲
D.商品期货对冲

8:通过对冲后，多因子模型可实现（ ）。
A.不判断单边趋势，不承担市场方向性风险，以获得超越基准的超额收益为目标。
B.无论牛市、熊市、震荡市，均能获得稳健的绝对收益。
C.长期收益稳定，风险调整后的收益（如夏普比率）高于一般股票指数
D.努力实现alpha来源于纯粹的模型“选股能力”

9:“严格执行量化投资模型，克服人性的弱点”描述了量化投资的（ ）特点。
A.系统性
B.分散化
C.准确性
D.纪律性

10:统计套利可以看作无风险套利。（ ）
对 错

11:利用多因子模型构造沪深300增强型组合时只能在沪深300成分股里进行选择（ ）。 错
对 错

12:量化投资的核心是小数定律。（ ） 加微信看答案
对 错

13:对冲是一种方法论，是为了降低另一项投资的风险进行的。（ ）
对 错

14:做多上涨趋势最强的品种，做空下跌趋势最强的品种是商品期货经常采用的一种强弱对冲策略。（ ）
对 错

1:某国内投资经理持仓有一个人民币投资组合Y，该投资组合包括股票、国债、50ETF期权，因此该投资组合面临的市场风险不包括（ ）。 A
A.汇率风险
B.权益风险
C.利率风险
D.波动率风险

2:假设某投资经理持有一张信用违约互换（CDS），为对冲风险，该投资经理最可能使用下列哪组对冲工具（ ）。 加微信看答案
A.债券、利率互换
B.指数期权、指数期货
C.汇率互换、债券
D.利率互换、指数期货

3:下列关于风险限额管理体系的表述正确的是（ ）。
A.由于业务部门对相关风险最为了解，因此应有业务部门制定风险偏好，再由风险管理部门进行统筹安排
B.应由公司董事会决定公司风险偏好，由风险管理部门制定风险限额
C.应由风险管理部门进行风险政策的执行，董事会进行总体风险的监控和报告
D.风险限额管理为定量的风控体系，不包含定性因素，因此更加客观

4:风险计量方法需要达到的目的不包括（ ）。
A.能构造一个描述投资组合价值变化的概率分布，建立其与各个风险因子的映射
B.能识别影响持仓价值的风险因子，并精确描述其未来变化趋势
C.能整体描述投资组合价值风险
D.能让公司高层领导简单直观地理解

5:下列风险缓释方法不包括（ ）。
A.规避
B.控制
C.监控
D.保护

6:某投资经理持仓有一个投资组合X，投资经理计算出该投资组合的5%VaR值为-100万，因此投资经理可以认为（ ）。 D
A.该投资组合有5%概率损失至少为100万
B.该投资组合有5%概率获利至少为100万
C.该投资组合有95%概率损失至少为100万
D.该投资组合有95%概率获利至少为100万

7:下列风险事项中，最有可能进行完全规避以进行风险缓释的是（ ）。 加微信看答案
A.股票波动率增大
B.债券违约概率增大
C.人民币兑美元汇率上升
D.关联交易

8:采用风险矩阵进行风险分析，相较于期望损失的优势不包括（ ）。
A.对风险发生概率与风险暴露有更详尽的描述
B.对风险分析的可视性更强
C.对风险发生概率大但风险暴露小与风险发生概率小但是风险暴露较大这两类进行区别
D.对风险数据通过二维矩阵进行测评，更加精确

9:在对多元正态分布进行取值时，需要对协方差矩阵进行克莱斯基分解。（ ）
对 错

10:偏Delta和Delta的区别在于，偏Delta将标的价格变动所造成的波动率变动也一并纳入考量。（ ）
对 错

1:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，（ ）应掌握常规用电安全操作和知识，了解机房内部供电、用电设备的操作规程，掌握机房用电应急处理步骤、措施和要领。 A
A.机房管理员
B.系统管理员
C.网络管理员
D.安全管理员

2:下列选项中属于非核心交易业务系统的是（ ）。 加微信看答案
A.证券公司的风控系统
B.交易系统
C.银证、银期系统
D.期货公司的风控系统

3:《证券期货业信息系统运维管理规范》从以下（ ）方面对证券期货业信息系统运维管理提出了运行保障要求。
A.运维值班管理、日常操作
B.监控分析、数据与介质管理
C.机房管理、网络与系统管理
D.安全管理、事件与问题管理

4:《证券期货业信息系统运维管理规范》出台的意义体现在以下（ ）等方面。
A.规范证券期货机构信息系统安全运维管理行为
B.提高行业信息安全运维保障质量
C.提高行业信息安全运维保障效率
D.有效减低信息安全运维事故发生率

5:《证券期货业信息系统运维管理规范》对证券期货业信息系统运维管理的（ ）提出了基本要求。
A.运维组织、经费管理、制度和流程管理
B.文档管理、设备和软件管理
C.供应商管理、关联单位关系管理
D.督促检查

6:《证券期货业信息系统运维管理规范》从（ ）方面对证券期货业系统运维管理提出了系统维护要求。 ABCD
A.交付管理
B.系统测试
C.系统变更
D.配置管理

7:交易业务系统是指承载证券期货交易、结算相关的各类业务系统，可分为核心交易业务系统和非核心交易业务系统，以下属于核心交易业务系统的是（ ）。 加微信看答案
A.证券公司的集中交易系统
B.证券公司的风控系统
C.期货公司的结算系统
D.基金管理公司的基金估值系统

8:《证券期货业信息系统运维管理规范》从（ ）方面对证券期货业系统运维管理提出了应急管理要求。
A.配置管理
B.应急准备
C.应急处置
D.调查处理

9:《证券期货业信息系统运维管理规范》适用范围不包括（ ）。
A.证券公司
B.期货公司
C.证券期货服务机构
D.系统开发公司

10:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，证券期货机构应指定专人担任（ ），负责信息安全管理工作；在自身能力不足的情况下，可外聘安全机构协助完成。
A.机房管理员
B.系统管理员
C.网络管理员
D.安全管理员

11:《证券期货业信息系统运维管理规范》是在ISO20000的基础上，根据我国证券行业实际情况作出相应修改后制定并发布实施的。（ ） 错
对 错

12:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，证券期货机构在涉及证券期货交易、行情、开户、结算等软件产品或技术服务的采购中，供应商不在证券期货行业监管部门的信息安全延伸检查范围内。（ ） 加微信看答案
对 错

13:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，本标准适用于证券期货机构，包括：承担证券期货市场公共职能的机构、承担证券期货行业信息技术公共基础设施运营的机构等证券期货市场核心机构及其下属机构，以及第三方系统开发公司。（ ）
对 错

14:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，系统管理员负责机房基础环境的运行维护管理，包括电力、空调、承重、防雷、消防、门禁等基础设施维护。（ ）
对 错

15:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，关键岗位应进行分离，兼岗时应满足岗位相互制约的要求。（ ）
对 错

16:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，证券期货机构应规定设备和软件的使用年限，定期进行盘点，并对设备状态进行评估和更新。（ ） 对
对 错

17:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，证券期货机构应建立系统测试流程，对系统上线前进行的模拟环境测试和生产环境测试进行规范。（ ） 加微信看答案
对 错

18:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，非核心交易业务系统是承载除核心交易业务外与交易业务有数据交换的其他业务的系统。（ ）
对 错

19:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，在线数据和离线数据用于非生产环境时，应进行脱敏处理；用于模拟测试时如无法进行脱敏处理，测试环境应采取与生产环境相当的安全措施。（ ）
对 错

20:按照《证券期货业信息系统运维管理规范》的要求，交易业务系统是指承载证券期货交易、结算相关的各类业务系统。按照其重要性，交易业务系统可分为核心交易业务系统和非核心交易业务系统。（ ）
对 错

1:玉米淀粉可以用于淀粉糖、啤酒、医药、食品加工等下游行业，也可直接用于居民食用消费。其中我国玉米淀粉的主要用途是（ ）。 A
A.淀粉糖
B.医药
C.变性淀粉
D.啤酒

2:下列关于豆粕期货合约规则要点的叙述中正确有（ ）。 加微信看答案
A.交易单位是1吨/手
B.最小变动单位是1元/吨
C.涨跌停板幅度是上一交易日结算价的10%？？
D.交易时间：每周一至周五上午9:00～11:30，下午13:00～15:00，以及交易所规定的其他时间

3:下列关于大连商品交易所黄大豆1号交割标准品品质技术要求的叙述中正确的有（ ）。
A.完整粒率≥85.0%
B.损伤粒率≤3.0%，其中热损粒≤0.5%
C.杂志含量≤1.0%
D.水分含量≤13.0%

4:下列关于大连商品交易所的玉米交割标准品品质技术要求的叙述中正确的有（ ）。
A.容重≥675g/L
B.杂质含量≤1.0%
C.水分含量≤14.0%
D.不完善粒含量≤8.0%，其中生霉粒≤2.0%

5:下列关于玉米概况的叙述中正确的有（ ）。
A.玉米的利用大体经历了作为人类口粮、牲畜饲料和工业生产原料三个阶段
B.口粮消费曾是玉米的最主要的用途，但是随着时代的发展，其比例逐步降低
C.饲料消费是玉米最重要的消费渠道，约占消费总量的70%
D.作为工业原料使用也是玉米消费的主要渠道，以玉米为原料生产的产品广泛用于造纸、食品、纺织、医药等行业

6:下列选项中属于豆粕品种价格影响因素的是( ). ABCDE
A.豆粕供应情况
B.豆粕需求情况
C.相关商品价格
D.进出口及贸易政策
E.国内外期现货大豆及豆粕价格

7:下列选项中是棕榈油品种价格的重要影响因素的是（ ）。 加微信看答案
A.供给情况
B.外部金融环境变化
C.消费情况
D.国际市场棕榈油变化

8:下列关于大连商品交易所豆粕期货的三种交割方式的结算价格的叙述中正确的有（ ）。
A.期货转现货交割方式下的结算价格是买卖双方协议价
B.滚动交割方式下的结算价格是配对日结算价
C.期货转现货交割方式下的结算价格是最后交易日结算价
D.集中交割方式下的结算价格是交割结算价

9:下列选项中不是豆油品种价格的重要影响因素的是（ ）。
A.供给情况
B.政策因素
C.消费情况
D.相关产品和替代品的价格

10:下列关于豆粕期货合约规则要点的叙述中不正确是（ ）。
A.最后交易日是合约月份第10个交易日
B.最后交割日是最后交易日后第2个交易日
C.最低交易保证金是合约价值的5%？？？
D.交易手续费是每手不超过3元

11:下列关于大连商品交易所豆粕期货交割方式中的期货转现货交割方式的叙述中不正确的是（ ）。 B
A.办理时间是合约上市之日起至交割月份前1个月的倒数第三个交易日（含当日）
B.配对时间是最后交易日闭市前
C.配对原则是买卖双方协商
D.结算价格是买卖双方协议价

12:下列关于黄大豆1号品种合约规则要点的叙述中正确的有（ ）。 加微信看答案
A.报价的最小变动单位是1元/手
B.涨跌停板幅度是上一个交易日结算价格的4%
C.交易时间为每周一至周五上午9:30-11:30，下午13:00—15:00
D.交易保证金为合约价值的5%
E.交割方式为实物交割

13:下列关于大连商品交易所黄大豆1号的集中交割方式的叙述中不正确的是（ ）。
A.办理时间为最后交易日
B.配对时间为最后交易日闭市后
C.配对原则为买卖双方协商
D.结算价格为交割结算价

14:下列关于玉米品种合约规则要点的叙述中不正确的是（ ）。
A.报价的最小变动单位是1元/吨
B.涨跌停板幅度是上一个交易日结算价格的4%
C.交易手续费为不超过4元/手
D.交易保证金为合约价值的5%

15:下列关于棕榈油期货合约规则要点的叙述中不正确是（ ）。
A.交易单位是10吨/手
B.最小变动价位是2元/吨
C.合约月份是1,3,5,7,8,9,11,12月。
D.交易手续费为不超过6元/手。

16:下列关于豆油期货合约规则要点的叙述中正确有（ ）。 CD
A.交易单位是1吨/手
B.最小变动单位是1元/吨
C.涨跌停板幅度是上一交易日结算价的4%？？
D.交易手续费是不超过6元/手

17:下列关于大连商品交易所豆粕期货交割方式中的滚动交割方式的叙述中正确的有（ ）。 加微信看答案
A.办理时间是交割月第1个交易日至第10个交易日
B.配对时间是买方提出滚动交割申请当日
C.配对原则是“卖方优先”、“申报交割意愿的买持仓优先，持仓时间最长的买持仓优先”
D.结算价格是配对日结算价

18:大连商品交易所豆粕品种交割制度要求在交割预报后应该在（ ）天内到货。
A.5
B.10
C.20
D.30

19:大连商品交易所的玉米期货价格具有明显的趋势性特点，主要表现在两个方面：1.期现货价格相关性较高；2.长期趋势与CBOT玉米相关性较高。（ ）
对 错

20:我国大豆市场的消费可分为压榨消费、食用消费以及出口三大类，其中占比最大的是压榨消费，占比达到80%.（ ）
对 错

21:影响黄大豆1号品种价格的有供需因素、政策因素、与其他大宗商品的比价关系因素以及其他因素。（ ） 对
对 错

22:大连商品交易所的榈油期货主要有两种交割方式，分别是期货转现货交割方式和一次性交割方式。（ ） 加微信看答案
对 错

23:大商所的豆粕期货主要有三种交割方式，分别是期货转现货、滚动交割、集中交割。（ ）
对 错

24:影响玉米品种价格的因素有供需因素、政策因素、与其他大宗商品的比价关系因素以及其他因素。（ ）
对 错

25:我国的淀粉主要有：玉米淀粉、木薯淀粉、马铃薯淀粉、红薯淀粉、小麦及其他淀粉，其中玉米淀粉是玉米的加工产品，是淀粉糖等产业重要的基础原料，约占我国淀粉总产量的94%。（ ）
对 错

26:根据大商所2010-2014年大商所农业品品种的期货年化波动率统计资料显示：豆粕的长期波动率水平处于已上市农业品品种上游。（ ） 对
对 错

27:豆粕作为一种高蛋白质原料，无需经过脱毒即可用作饲料，是畜禽养殖的重要原料。（ ） 加微信看答案
对 错

28:棕榈油是世界三大植物油（棕榈油，豆油，菜籽油）中产量最大的产品。由于全球棕榈油生产主要集中在马来西亚和印度尼西亚等少数几个国家，而消费地非常普遍。近年来国际市场棕榈油贸易量不断扩大。（ ）
对 错

1:下列关于主办券商的职责说法正确的是（ ）。 ABCD
A.主办券商及其业务人员对开展业务中获取的非公开信息负有保密义务，不得利用该信息谋取不正当利益，尤其是从事内幕交易
B.为非上市公众公司提供服务的证券服务机构及人员应对其所制作、出具文件的真实性、准确性和完整性承担责任
C.主办券商应建立持续持续督导工作制度
D.主办券商应勤勉尽责、诚实守信

2:非上市公众公司并购业务中，以下属于收购人聘请的财务顾问就此次收购出具的财务顾问报告中应进行说明和分析，并逐项发表明确意见的事项的是（ ）。 加微信看答案
A.本次收购的目的
B.收购人编制的收购报告书所披露的内容是否真实、准确、完整
C.收购人的股权控制结构
D.收购人是否已经履行了必要的授权和审批程序

3:非上市公众公司重大资产重组的首次董事会决议经表决通过后，拟公告重大资产重组预案的，独立财务顾问对本次交易的标的资产出具重组预案核查意见时至少包括（ ）。
A.标的资产是否完整
B.标的资产权属是否清晰
C.标的资产相关权属证书是否完备有效
D.标的资产按交易合同约定进行过户或转移是否存在重大法律障碍

4:主办券商具有对挂牌公司（ ）进行培训，使其了解相关法律、法规、规则等规定的权利和义务。
A.董事
B.监事
C.高级管理人员
D.其他信息披露义务人

5:非上市公众公司进行重大资产重组时，独立财务顾问出具的独立财务报告应当至少包括（ ）。
A.说明本次交易所涉及的资产定价和支付手段定价的合理性
B.说明本次交易完成后非上市公众公司的财务状况及是否存在损害股东合法权益的问题
C.对交易合同约定的资产交付安排是否可能导致非上市公众公司交付现金或其他资产后不能及时获得对价的风险、相关的违约责任是否切实有效发表明确意见
D.对本次重组是否构成关联交易进行核查，并依据核查确认的相关事实发表明确意见

6:在非上市公众公司并购重组审核过程中，同步强化财务顾问执业质量监管的目的包括（ ）。 ABCD
A.促进中介机构归位尽责，提高执业质量
B.有利于中介机构优胜劣汰
C.提高申报材料质量和审核监管效率
D.实现监管资源合理配置

7:在收购人公告被收购公司收购报告书至收购完成后（ ）内，财务顾问应当持续督导收购人遵守法律、行政法规、中国证监会的规定、全国股份转让系统相关规则以及公司章程，依法行使股东权利，切实履行承诺或者相关约定。 加微信看答案
A.6个月
B.12个月
C.18个月
D.18个月

8:关于非上市公众公司并购重组主办券商和财务顾问的相关规定，下列说法错误的是（ ）。
A.主办券商制度是三板制度设计中的重要制度创新
B.主办券商和独立财务顾问不能为同一机构
C.将独立财务顾问的职责与主办券商的义务相统一，可实现信息披露的事前审核与事后督导的连续性和一致性
D.主办券商需对挂牌公司进行持续督导

9:独立财务顾问应当结合非上市公众公司重大资产重组实施当年和实施完毕后的第一个完整会计年度的年报，自年报披露之日起（ ）日内，对重大资产重组实施的相关事项出具持续督导意见。
A.5
B.10
C.15
D.20

10:在并购重组审核过程中，发现中介机构执业质量问题，将即时启动监管程序，自律监管由（ ）实施。
A.中国证监会非上市公众公司监管部
B.中国证监会市场监管部
C.中国证券业协会
D.全国股份转让系统

11:对于非上市公众公司重大资产重组交易所涉及的资产定价和支付手段定价的合理性，独立财务顾问出具的报告中可以不进行披露。（ ） 错
对 错

12:健全财务顾问资格管理是加强非上市公众公司并购重组业务财务顾问监管的重要手段之一。（ ） 加微信看答案
对 错

13:财务顾问针对收购出具的财务顾问报告中需要对收购人的股权控制结构及其控股股东、实际控制人支配收购人的方式进行说明和分析并发表明确意见。（ ）
对 错

14:为加强完善财务顾问监管，中国证监会在非上市公众公司并购重组审核中充分关注财务顾问执业质量，对并购重组申报文件所反映的财务顾问违规行为或重大失职行为形成监管记录。（ ）
对 错

15:在收购人公告被收购公司收购报告书至收购完成后12个月内，财务顾问应当持续督导收购人遵守法律、行政法规、中国证监会的规定、全国股份转让系统相关规则以及公司章程，依法行使股东权利，切实履行承诺或者相关约定。（ ）
对 错

16:非上市公众公众并购业务中，涉及收购人以证券支付收购价款的，财务顾问报告应当说明有关该证券发行人的信息披露是否真实、准确、完整以及该证券交易的便捷性等情况。（ ） 对
对 错

17:发现财务顾问机构未按规定履行持续督导职责的，全国股转系统应采取相应的监管措施并报证监会非上市公众公司监管部。（ ） 加微信看答案
对 错

18:主办券商和独立财务顾问合一的制度将独立财务顾问的职责与主办券商的义务相统一，实现了信息披露的事前审核与事后督导的连续性和一致性。（ ）
对 错

19:主办券商应对申请挂牌的公司进行尽职调查，并持续督导挂牌公司诚实守信、规范履行信息披露义务、完善公司治理机制。（ ）
对 错

20:建立持续督导工作制度，勤勉履行审查挂牌公司拟披露的信息披露文件、对挂牌公司进行现场检查、发布风险警示公告等是主办券商需要履行的督导职责。 （ ）
对 错

1:证券金融公司根据征信情况对证券公司设置不同档次的保证金比例要求，最高为（ ），最低为（ ）。 A
A.50%，20%
B.50%，10%
C.80%，20%
D.30%，10%

2:证券公司转融资业务的操作流程包括（ ）。 加微信看答案
A.根据资金计划安排，确定转融资融入/归还的资金金额
B.融资融券部与证金公司相关业务人员沟通并提交转融资需求
C.证金公司通知证券公司发送转融资借入指令的时间、金额、市场等要素
D.转融资到期前一周，证券公司决定是否展期；如需展期则申报展期指令，如不需展期则正常到期了结

3:证券公司转融券业务未来应关注的要点主要包括（ ）。
A.通过约定申报，做好证券公司内部“手拉手”配对
B.与基金等机构建立长期出借关系
C.证券公司自有券源与转融券券源的协同
D.融券固定额度客户的管理工作

4:在出借人业务中，证券出借人出借证券的期限有（ ）。
A.3天
B.7天
C.14天
D.28天
E.182天

5:根据《转融通业务监督管理试行办法》第二十条，证券金融公司开展转融通业务，应当向证券公司收取一定比例的保证金。保证金可以证券充抵，但货币资金占应收取保证金的比例不得低于（ ）。
A.10%
B.15%
C.20%
D.30%

6:证券金融公司对单一证券公司转融通余额不得超过证券金融公司净资本的（ ）。 B
A.30%
B.50%
C.60%
D.90%

7:出借人持有的证券，通过出借给（ ）来获取一定的收益，盘活资产。 加微信看答案
A.证监会
B.证券金融公司
C.证交所
D.投资者

8:出借人业务对证券公司机构客户的意义（ ）。
A.有利于保证客户证券的安全
B.盘活客户存量证券，为长期持有股份的客户提供较稳定的盈利机会
C.有助于提高客户长期托管股份的综合收益率
D.为客户提供很高的收益

9:出借人借出证券的费率由证券金融公司每日报价，期限越长费率越高，试点期拟定为（ ）。
A.1%-2%
B.1%-3%
C.1.5%-2%
D.1%-2.5%

10:根据《中国证券金融股份有限公司转融通业务规则（试行）》第三十四条规定，转融资累计展期不得超过（ ）个月。
A.1
B.2
C.4
D.6

11:证券公司通过转融券业务融入证券，需缴纳一定比例保证金，保证金中至少20%应为现金。（ ） 错
对 错

12:根据《中国证券金融股份有限公司转融通业务规则（试行）》第三十四条规定，证券公司申请转融通交易展期的，至少应当在归还日之前2个交易日提出，经本公司同意后可以展期。（ ） 加微信看答案
对 错

13:证券公司通过转融通业务从其它证券公司处获得增量资金与证券，为融资融券客户服务。（ ）
对 错

14:根据《中国证券金融股份有限公司转融通业务规则（试行）》第二十五条规定，证券公司可以向证券金融公司提交转融资申报指令，指令应当包括证券公司的证券账号和交易单元代码、期限、费率、金额等要素。（ ）
对 错

15:出借人业务是证券公司对高净值机构客户提供增值服务的有效手段。（ ）
对 错

16:转融资业务有助于改善证券公司资金压力，并为证券公司开展其他业务创新腾出更大空间。（ ） 对
对 错

17:根据《中国证券金融股份有限公司转融通业务规则（试行）》第二十八条规定，证券金融公司接受证券公司非约定申报和约定申报两种类型的转融券申报。（ ） 加微信看答案
对 错