1:关于无红利欧式期权的Gamma的描述，下列说法正确的是（ ）。 A
A.波动率较低时，实值、虚值和平价期权的Gamma差异较大
B.快到期时，实值、虚值和平价期权的Gamma差异较小
C.波动率较高时，实值、虚值和平价期权的Gamma差异较大
D.波动率较低时，实值、虚值和平价期权的Gamma差异较小
2:对于无红利欧式期权，看涨期权和看跌期权的Delta的关系下列选项中正确的是（ ）。 加微信看答案
A.看涨期权Delta＝看跌期权Delta+1
B.看跌期权Delta＝看涨期权Delta+1
C.看涨期权Delta＝看跌期权Delta-1
D.看涨期权Delta＝看跌期权Delta
3:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，这种希腊字母也可以运用在现货、期货中，对于期货多头，Gamma值为（ ）。
A.0
B.-1
C.1
D.无法判断
4:对于无红利欧式期权，当期权快到期时，实值、虚值和平价期权的Delta差异（ ）。
A.较大
B.较小
C.趋无
D.无法判断
5:希腊字母在用于期权头寸的风险管理中所表示的含义表述正确的是（ ）。
A.Delta表示标的资产价格变动1单位，期权价格变动多少
B.Gamma表示标的资产价格变动1单位，Delta变动多少
C.Theta表示时间推移1单位，期权价格变动多少
D.Vega表示波动率变化1单位，期权价格变动多少
6:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，这种希腊字母也可以运用在现货、期货中，下列选项中Gamma的值等于0的有（ ）。 ABCD
A.现货多头
B.现货空头
C.期货多头
D.期货空头
7:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，下列关于Delta的特征描述正确的是（ ）。 加微信看答案
A.对于无红利欧式看涨期权多头，Delta大于0且小于
B.期权快到期时，实值、虚值和平价期权的Delta差异较小
C.波动率较低时，Delta差异较大
D.对于无红利看跌期权多头，Delta大于0且小于1
8:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，这种希腊字母也可以运用在现货、期货中，对于现货空头，Delta值为（ ）。
A.0
B.-1
C.1
D.无法判断
9:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，下列关于Gamma的特征描述正确的是（ ）。
A.对于无红利欧式看涨期权多头，Gamma大于0且小于1
B.平价附近期权的Gamma值较大
C.波动率较低时，实值、虚值和平价期权的Gamma差异较大
D.期权快到期时，实值、虚值和平价期权的Gamma差异较大
10:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，其中Theta是指（ ）。
A.标的资产价格变动1单位，期权价格变多少
B.利率变化1单位，期权价格变多少
C.时间推移1单位，期权价格变多少
D.波动率变化1单位，期权价格变多少
11:对于无红利欧式看涨期权的多头，Delta（ ）。 C
A.大于1
B.小于-1
C.大于0且小于1
D.大于-1且小于0
12:期权的风险指标通常用希腊字母来表示，其中Vega是指（ ）。 加微信看答案
A.标的资产价格变动1单位，期权价格变多少
B.利率变化1单位，期权价格变多少
C.时间推移1单位，期权价格变多少
D.波动率变化1单位，期权价格变多少
13:期权剩余期限越短，衰减速度越快，而Theta负得越少。（ ）
对 错
14:对于欧式期权来说，看涨期权的Vega值大于看跌期权的Vega值。（ ）
对 错
15:期权的Theta值通常为正，一般来说，随着期权到期日的临近，期权价值逐渐衰减。（ ）
对 错
16:Theta值的大小反映了期权购买者随时间推移所损失的价值，因而Theta值仍是一个重要的敏感性指标。（ ） 对
对 错
17:Vega 中性是为了消除隐含波动率变化的影响，是动态的中性。（ ） 加微信看答案
对 错
18:Delta中性是动态的，需要不断调整头寸以使组合重新处于Delta中性状态。（ ）
对 错
19:Delta中性意味着投资组合对现货价格变动的一阶敏感性为0。（ ）
对 错
20:由于保持Gamma 中性只能通过期权头寸的调整获得，实现Gamma中性的结果往往是Delta非中性，因而常常还需要运用标的资产或期货头寸进行调整，才能使得证券组合同时实现Delta中性和Gamma中性。（ ）
对 错